30 Jul Криптовалюта: что это такое и какая от нее польза Агентство Бизнес Новостей

Для торговли конкретным альткоином следует обратить внимание на объемы торгов и ликвидность именно этого криптоактива, а не всех торгуемых на бирже криптотокенов вместе взятых. Менее капитализированные альткоины часто торгуются на нишевых менее популярных биржах, имеющих более доступные условия листинга монет. Фарминг ликвидности основывается на концепции пулов ликвидности. Пулы ликвидности — это смарт-контракты, которые содержат резервы двух или более криптовалют. Пользователи, называемые провайдерами ликвидности (LP), вносят свои активы в эти пулы и получают взамен токены ликвидности.

Измеряем ликвидность криптовалют: что такое «глубина рынка»

Эти платформы предоставляют пользователям возможность вносить свои криптовалютные активы в пулы ликвидности, которые затем используются для обеспечения ликвидности на рынке. Взамен за предоставление ликвидности пользователи получают вознаграждения в виде токенов платформы или других криптовалют. Децентрализованные транзакционные системы с блокчейн-технологией оказались очень перспективными для экономических агентов с различной склонностью к риску. Инвестиции в цифровые валюты считаются чрезвычайно волатильными, хотя в периоды роста они являются удивительно прибыльными.

В чем важность ликвидности для криптобиржи?

Популярные и широко торгуемые пары, как правило, обладают лучшей ликвидностью по сравнению с менее распространенными. Существование маркет-мейкеров и поставщиков ликвидности, которые обеспечивают возможность торговли, предоставляя постоянные ордера на покупку и продажу, также влияют на ликвидность биржи. Пользователи могут вносить токены в пулы ликвидности по заданному диапазону, отклоняющемуся от текущей рыночной цены криптоактива. Например, вы можете указать диапазон выше $1250 и ниже $1150 для пула ETH-USDT.

Как правильно хранить цифровые монеты?

При падении цены разница между двумя вариантами не будет значительной. Фарминг ликвидности — это инновационный способ заработка на криптовалюте, который требует внимательного подхода и понимания рисков. Следуя этим рекомендациям, вы сможете эффективно использовать этот инструмент для получения пассивного дохода. Помните, что успех в фарминге ликвидности зависит от вашего умения анализировать рынок и адаптироваться к изменениям. После внесения ликвидности вы получите токены ликвидности, которые представляют вашу долю в пуле.

Зачем предоставлять ликвидность пулу?

Среди самых популярных DEX, использующих пулы ликвидности — SushiSwap на Ethereum и PancakeSwap на Binance Smart Chain. Также большую популярность получили протоколы Balancer и Curve. В списке доступных активов DEX-биржи Uniswap представлены подтвержденные платформой монеты и токены, которые пользователи обменивают безопасно. Но также любой пользователь может вручную добавить токен и затем обменивать его. Impermanent losses или непостоянные убытки возникают, когда цена криптоактивов уменьшается по сравнению с суммой на момент добавления в пул ликвидности. Доход, начисляемый поставщикам ликвидности в виде комиссии за свопы пропорционально доле их вложений, поступает в тот же пул ликвидности.

Стратегия инвестирования в пул ликвидности представляет собой план действий, учитывающий ваши цели, риски и инвестиционные возможности. Таким образом, сбор и объединение средств в пулах ликвидности осуществляется через безопасный и прозрачный механизм с использованием смарт-контракта. Это гарантирует справедливое вознаграждение LP за их вложения. Кошельки для хранения криптовалюты бывают горячими и холодными. Традиционные брокеры — это онлайн-платформы, на которых можно совершать сделки с криптовалютой и другими финансовыми инструментами.

Узкий спред криптовалюты означает, что цена на покупку и продажу этой валюты очень близка. Это хороший признак ликвидности, то есть большое количество людей готовы торговать этой криптовалютой по почти одинаковым ценам. Проблема в том, что если сейчас какой-либо крупный инвестор захочет продать достаточно большой объём криптовалюты, это серьёзно повлияет на её цену. Дибб также считает, что низкая глубина рынка говорит о фактическом отсутствии нужного количества криптофондов в торгах. То есть большая часть активности на рынке сейчас – индивидуальные трейдеры с относительно небольшим капиталом.

Теперь рассчитаем, как изменилось соотношение активов при достижении цены ETH $2000. Но на уровне протокола Uniswap обмен устроен немного сложнее — эта часть скрыта от обычного пользователя, хотя все проверяется через обозреватель блокчейна. Впервые концепцию децентрализованной биржи предложил и описал со-основатель Ethereum Виталик Бутерин в 2016 году, но автором идеи был разработчик Gnosis Алан Лю.

Обычно между ликвидностью и объемом существует тесная взаимосвязь, однако высокий объем не обязательно означает высокую ликвидность. Эксперты голландского банка ING Bank опубликовали отчёт по результатам исследования сферы децентрализованных финансов и её влияния на банковский сектор. В документе под названием «Уроки, извлеченные из децентрализованных финансов» тщательно взвешиваются некоторые плюсы и минусы ниши DeFi. Трейдер хранит биткоины на миллион долларов и хочет мгновенно от них избавиться по 24 тысячи долларов за штуку. Для этого требуются покупатели, которые выкупят соответствующую сумму по указанному курсу. Многие эксперты относят  криптовалюту к самым высоко рискованным способам инвестирования.

Смарт-контракты, на которых основываются пулы ликвидности, могут содержать ошибки или уязвимости. Хакеры могут воспользоваться этими уязвимостями для кражи средств из пула. Чтобы минимизировать этот риск, важно выбирать платформы с проверенными и аудированными смарт-контрактами.

• Разные ресурсы могут давать свои вариации представления «глубины рынка».
• В случае криптовалютами ликвидность распределяется между большим количеством различных площадок.
• При движении цены BTC ниже диапазона USDC пользователя полностью перейдет в WBTC.
• Впервые концепцию децентрализованной биржи предложил и описал со-основатель Ethereum Виталик Бутерин в 2016 году, но автором идеи был разработчик Gnosis Алан Лю.
• Пользователи могут вносить токены в пулы ликвидности по заданному диапазону, отклоняющемуся от текущей рыночной цены криптоактива.

Больше новостей о криптовалютах вы найдете в нашем телеграм-канале РБК-Крипто. В обоих описанных случаях сразу же после выхода из диапазонов позицию ликвидности можно выключить, оставив себе желаемый изначально актив. Повторное вхождение в диапазон снова активирует позицию ликвидности, а пропорция активов опять начнет меняться. Например, вот рейтинг ликвидности токенов за IV квартал, который составили аналитики Kaiko. Эксперты отметили, что четыре лучших токена в их рейтинге — BTC, ETH, XRP и DOGE — остались неизменными. По словам трейдера из компании Blofin Гриффина Ардерна, происходящее на рынке приведёт ко взрыву волатильности, то есть резким изменениям курсов.

Пулы ликвидности используются для обеспечения децентрализованной торговли, кредитования и многих других функций. Ликвидность — это, по сути, оценка возможности купить или продать конкретный актив по его текущей справедливой рыночной стоимости. Например, если у вас есть биткоин и вы хотите обменять его на доллары, то на стороне покупателя должен быть достаточный спрос, чтобы вы могли совершить продажу по текущему курсу. Ведущие маркетмейкеры уже заявили о готовности предоставлять ликвидность для ETF компании BlackRock.

Пулы ликвидности исправили это, предоставив устойчивый, постоянно поддерживаемый массив ликвидности в непосредственном доступе, гарантирующий торговлю по стабильным ценам в любое время. Низкие объемы торгов и небольшая глубина рынка создают риски ликвидности, которые существенно влияют на торговлю. Во-первых, объем торгов играет значительную роль, ведь он обеспечивает постоянный приток активов, что повышает ликвидность при большей активности и большом количестве ордеров на покупку и продажу.

Это означает, что если пользователь продает биткоин или альткоины, всегда есть тот, кто готов купить криптовалюты. А если кто-то хочет приобрести монеты и токены, есть участник рынка, который намерен их реализовать. При оценке ликвидности конкретной криптовалюты следует обратить внимание на книги ордеров (так называемые биржевые стаканы) всех бирж, на которых может торговаться данный актив.

Когда кто-то продает токен A, чтобы купить токен B на децентрализованной бирже, он полагается на токены в пуле ликвидности A / B, предоставляемом другими пользователями. Когда они покупают токены B, в пуле теперь будет меньше токенов B, и цена B будет расти. Использование концентрированной ликвидности подойдет пользователям, готовым выделять дополнительное время для активного менеджмента позиций.